國內(nèi)鋼市窄幅波動 鋼廠復(fù)產(chǎn)后市咋辦？
在國家出臺一系列“穩(wěn)增長”經(jīng)濟(jì)政策的影響之下，國內(nèi)鋼材市場心態(tài)趨于平穩(wěn)，但由于鋼廠復(fù)產(chǎn)較快，國內(nèi)鋼材市場將再次面臨下行壓力，預(yù)計短期國內(nèi)鋼材市場將維持小幅波動的局面。
據(jù)蘭格鋼鐵信息研究中心周價格預(yù)測模型數(shù)據(jù)測算，下周(2012.11.5-11.9)國內(nèi)鋼材市場價格將窄幅波動，長材市場將小幅下滑，而板材市場價格將穩(wěn)中小幅走高。蘭格鋼鐵價格綜合指數(shù)預(yù)計在148.5點(diǎn)附近波動，鋼材均價在3860元左右(詳見圖1)，平均波動幅度20-30元左右;蘭格鋼鐵價格長材指數(shù)預(yù)計在165.6點(diǎn)附近波動，小幅下滑0.3點(diǎn)左右;蘭格鋼鐵價格板材指數(shù)預(yù)計在128.1點(diǎn)附近波動，小幅上漲0.7點(diǎn)左右。
1.本周國內(nèi)鋼材市場窄幅波動
2012年第44周(10.29-11.2)蘭格鋼鐵(LGMI)綜合價格指數(shù)達(dá)到148.4點(diǎn)，周環(huán)比上升0.08%，較去年同期下降13.74%。其中，LGMI長材價格指數(shù)為165.9點(diǎn)，周環(huán)比下降0.51%，較去年同期下降15.07%;LGMI板材價格指數(shù)為127.4點(diǎn)，周環(huán)比上升1.00%，比去年同期下降11.58%(詳見圖1)。
據(jù)蘭格鋼鐵信息研究中心市場監(jiān)測的部分地區(qū)17類44個規(guī)格品種的價格數(shù)據(jù)顯示：2012年第44周(10.29-11.2)主要鋼材品種市場價格窄幅波動，與上周相比，上漲品種略有增加，持平品種略有減少，下跌品種略有增加。其中21個品種上漲，比上周增加1種;13種持平，比上周減少2種;10個品種下跌，比上周增加3種。國內(nèi)鋼鐵原料市場價格漲跌不一，鐵礦石市場價格穩(wěn)中小幅下滑20元，焦炭市場價格小幅上漲20-60元，廢鋼市場價格漲跌不一，鋼坯市場價格穩(wěn)中小幅下滑50元。
2.本周全國鋼材社會庫存降速有所放緩
目前全國鋼材社會庫存持續(xù)下降，其中建材庫存下降速度急劇放緩，板材庫存下降速度略有加快。據(jù)蘭格鋼鐵信息研究中心市場監(jiān)測顯示：11月2日，全國29個重點(diǎn)城市鋼材社會庫存量為1249.64萬噸，比上周下降23.75萬噸。從分品種來看：全國線材社會庫存量為102.78萬噸，比上周下降2.31%;螺紋鋼社會庫存量為451.70萬噸，比上周下降0.83%;盤螺社會庫存量為28.15萬噸，比上周下降4.87%;熱軋卷板社會庫存量為359.70萬噸，比上周下降3.53%;冷軋卷板社會庫存量為159.74萬噸，比上周上升0.13%;中厚板社會庫存量為147.57萬噸，比上周下降2.10%。
3.本周鋼材期貨市場窄幅波動
2012年第44周(10.29-11.2)螺紋鋼期貨市場在經(jīng)歷周一的快速下跌后開始企穩(wěn)拉升。本周周結(jié)算價下跌7點(diǎn)。本周主力合約94.7萬手，增11.3萬手，1305合約持續(xù)的放大增倉。
4.關(guān)注近期影響鋼材價格的因素
宏觀經(jīng)濟(jì)：
工業(yè)企業(yè)利潤增速半年來首次轉(zhuǎn)正
據(jù)國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，1-9月份，全國規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實現(xiàn)利潤35240億元，同比下降1.8%，降幅比1-8月縮小1.3個百分點(diǎn)。9月當(dāng)月實現(xiàn)利潤4643億元，同比增長7.8%，在連續(xù)5個月同比負(fù)增長后實現(xiàn)正增長。分行業(yè)看，1-9月，在41個工業(yè)大類行業(yè)中，26個行業(yè)利潤同比增長，14個行業(yè)同比下降，1個行業(yè)由同期盈利轉(zhuǎn)為虧損。
前9月中國工業(yè)投資11.1萬億元增速繼續(xù)回落
據(jù)國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，1-9月，工業(yè)投資完成11.1萬億元，同比增長22.5%，增速比2011年同期下降4個百分點(diǎn)，比1-8月低0.5個百分點(diǎn)。1-9月，工業(yè)領(lǐng)域民間投資82588億元，同比增長28.1%，增速比工業(yè)投資高5.6個百分點(diǎn)。六大高耗能行業(yè)投資3.5萬億元，同比增長22.2%，增速比2011年同期高4.2個百分點(diǎn)。技術(shù)改造投資完成4.5萬億元，同比增長22.2%，增速比2011年同期回落0.3個百分點(diǎn)，比1-8月回落0.9個百分點(diǎn)。
前9月高耗能行業(yè)投資增長較快技術(shù)改造投資增速放緩
據(jù)國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，1-9月，六大高耗能行業(yè)投資3.5萬億元，同比增長22.2%，增速比去年同期高4.2個百分點(diǎn)。分行業(yè)看，非金屬礦物制品業(yè)和有色金屬冶煉及壓延加工業(yè)投資分別增長18.1%和18.6%，增速比去年同期分別下降10.1、14.6個百分點(diǎn);石油加工、煉焦及核燃料加工業(yè)，化學(xué)原料及化學(xué)制品制造業(yè)，黑色金屬冶煉及壓延加工業(yè)，電力、熱力的生產(chǎn)與供應(yīng)業(yè)投資分別增長16.2%、33.6%、31.5%和16.1%，增速比去年同期分別高6.2、10.5、11.5、12.8個百分點(diǎn)。
10月中國制造業(yè)采購經(jīng)理指數(shù)為50.2%
國家統(tǒng)計局服務(wù)業(yè)調(diào)查中心、中國物流與采購聯(lián)合會發(fā)布，2012年10月，中國制造業(yè)采購經(jīng)理指數(shù)(PMI)為50.2%，比上月上升0.4個百分點(diǎn)，重新回到臨界點(diǎn)之上。分企業(yè)規(guī)模看，大型企業(yè)PMI為50.9%，比上月上升0.7個百分點(diǎn)，連續(xù)2個月位于臨界點(diǎn)以上，是本月制造業(yè)經(jīng)濟(jì)總體回升的主要動力;中型企業(yè)PMI為49.3%，比上月下降0.5個百分點(diǎn);小型企業(yè)PMI為47.2%，比上月回升0.5個百分點(diǎn)。
10月匯豐制造業(yè)PMI終值升至49.5創(chuàng)八個月新高
據(jù)匯豐控股統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，中國10月匯豐制造業(yè)采購經(jīng)理人指數(shù)(PMI)終值升至49.5，10月預(yù)覽值為49.1，9月終值為47.9。分項指標(biāo)方面，中國10月匯豐制造業(yè)PMI新訂單指數(shù)終值為51.2，為12個月首次重返50水平上方，10月預(yù)覽值為49.7。
原料供應(yīng)：
鐵礦石三巨頭產(chǎn)量穩(wěn)中有升
必和必拓公布的數(shù)據(jù)顯示，其第三季度的鐵礦石產(chǎn)量為3977.2萬噸(按100%股份計算，下同)，同比增加1%，但環(huán)比減少3%。
必和必拓表示，其西澳鐵礦石業(yè)務(wù)(WAIO)保持強(qiáng)勁的增長，第三季度產(chǎn)量為3689.2萬噸，低于第二季度的3803.6萬噸，略高于去年同期的3659.9萬噸。數(shù)據(jù)還顯示，第三季度的鐵礦石銷售量為3705.6萬噸，環(huán)比減少約2.5%，同比持平，高于該季度的產(chǎn)量。必和必拓在巴西的Samarco球團(tuán)礦廠第三季度的產(chǎn)量為288萬噸，略高于上季度的285.5萬噸，低于去年同期的297.3萬噸。
力拓第三季度的全球(澳大利亞和加拿大)鐵礦石產(chǎn)量為5262.8萬噸(按100%股份計算)，同比增加6%，環(huán)比增加8%;前9個月產(chǎn)量為1.469億噸，同比增加5%。硬焦煤產(chǎn)量為240.7萬噸，同比減少13%，環(huán)比增加20%;前9個月的產(chǎn)量為611.2萬噸，同比減少1%。從總產(chǎn)量方面來看，力拓第三季度的鐵礦石產(chǎn)量為6698.5萬噸，比6551.7萬噸的銷售量高出146.8萬噸，比第二季度的79.6萬噸有明顯的擴(kuò)大;前9個月的產(chǎn)量為1.87億噸，比1.8億噸的銷售量高出700萬噸，比第二季度的570.8萬噸有所擴(kuò)大，但整體的幅度仍較小。
淡水河谷日前公布第三季度生產(chǎn)數(shù)據(jù)稱，其在該季度的鐵礦石產(chǎn)量為8392.6萬噸(不含球團(tuán)礦)，環(huán)比增加4.2%，同比減少4.5%;前9個月的產(chǎn)量為2.34億噸，同比減少2.2%，降幅比上半年的-0.8%有所擴(kuò)大。淡水河谷今年第三季度的鐵礦石(不含球團(tuán)礦)銷量為6620.5萬噸，環(huán)比增加5%，同比減少約1%;球團(tuán)礦銷量為1196.6萬噸，同比增加14.5%，環(huán)比減少3%。兩者的銷量合計為7817.1萬噸，但第三季度合計的產(chǎn)量高達(dá)9888.8萬噸，相差2071萬噸，過剩幅度達(dá)到26.5%，高于上半年的20%。
行業(yè)動態(tài)：
武鋼股份前三季凈利下降80%
據(jù)武鋼股份發(fā)布的三季報顯示，第三季度公司實現(xiàn)凈利潤1.93億元，同比減少53.31%，營業(yè)收入219.13億元，同比減少15.62%，每股收益0.019元。今年前三季度公司實現(xiàn)凈利潤3.28億元，同比減少80%，營業(yè)收入672.21億元，同比減少12.46%，每股收益0.032元。韶鋼松山周日晚間發(fā)布三季報，今年前三季度公司虧損15億元，折合每股虧損0.8989元，營業(yè)收入142.28億元，同比減少16.48%。今年第三季度公司虧損7.17億元，折合每股虧損0.4299元，營業(yè)收入46.71億元，同比減少20.64%。
八一鋼鐵前三季度凈利同比下降87.42%
據(jù)八一鋼鐵發(fā)布的三季報顯示，公司7-9月份實現(xiàn)營業(yè)收入73.63億元，同比下降8.87%;歸屬于上市公司股東的凈利潤虧損1.21億元，同比下降173.91%。公司表示，1-9月份實現(xiàn)營業(yè)收入215.05億元，同比下降2.71%;歸屬于上市公司股東的凈利潤6954萬元，同比下降87.42%。
寶鋼股份三季度凈賺11.8億
據(jù)寶鋼股份發(fā)布的三季報顯示，當(dāng)季實現(xiàn)凈利11.81億元。寶鋼股份2012年1至9月銷售商品坯材1774萬噸，實現(xiàn)營業(yè)總收入1461億元、利潤總額138.7億元，繼續(xù)保持國內(nèi)同行業(yè)最優(yōu)經(jīng)營業(yè)績;歸屬上市公司凈利潤為107.9億元，EPS為0.62元/股。
三季度凈利11.81億元，EPS0.07元/股，同比下降4.88%，但扣除非經(jīng)常性損益后，同比大幅下降44%。
山東鋼鐵前三季虧損19.57億
據(jù)山東鋼鐵發(fā)布的三季報顯示，今年前三季度公司虧損19.57億元，營業(yè)收入578.47億元，同比下降13.88%。今年第三季度公司虧損9.61億元，營業(yè)收入176.03億元，同比下降27.97%。
重慶鋼鐵前三季虧損11.7億
據(jù)重慶鋼鐵發(fā)布的三季報顯示，重慶鋼鐵第三季度虧損5.22億元，每股基本虧損0.301元，該公司上年度同期賺579.6萬元。
10月中旬粗鋼產(chǎn)量繼續(xù)回升
據(jù)中鋼協(xié)統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，10月中旬其重點(diǎn)會員企業(yè)粗鋼日產(chǎn)量為160.6萬噸，旬環(huán)比增加1.4%，全國日產(chǎn)量估算值則為199.9萬噸，比上旬增加8.3萬噸，旬環(huán)比增長4.3%。旬報同時顯示，中旬末重點(diǎn)大中型鋼鐵企業(yè)鋼材庫存為1103.5萬噸。
發(fā)改委：重點(diǎn)鋼鐵企業(yè)前9月累計虧損超55億
據(jù)發(fā)改委統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，9月份，鋼鐵產(chǎn)業(yè)重點(diǎn)企業(yè)銷售收入為2811.1億元，同比下降11.1%;1-9月累計實現(xiàn)銷售收入26572.5億元，同比下降6.5%。9月重點(diǎn)企業(yè)虧損23.8億元，1-9月累計虧損55.3億，與去年同期相比由盈轉(zhuǎn)虧。
十月鋼鐵流通業(yè)PMI顯示:十一月鋼價穩(wěn)中弱
蘭格鋼鐵信息研究中心發(fā)布2012年10月鋼鐵流通業(yè)PMI為50.2%，比上月回落3.0個百分點(diǎn)，仍處擴(kuò)張區(qū)間。總訂單量、采購意愿指數(shù)明顯回落，進(jìn)入收縮區(qū)間，預(yù)示短期市場需求減弱。但采購成本、融資環(huán)境指數(shù)回升，反映成本支撐和鋼貿(mào)企業(yè)資金環(huán)境有所好轉(zhuǎn)。11月鋼價將穩(wěn)中趨弱，不會出現(xiàn)大幅回落
上期所螺紋期貨2日收盤上漲主力合約漲0.38%
上期所螺紋鋼主力1305合約2日早盤以3,675元/噸開盤，隨后價格全天呈現(xiàn)盤中震蕩走高態(tài)勢，全天最低3,654元/噸，最高3,695元/噸，報收于3,676元/噸較上一交易日(1日)結(jié)算價漲14元/噸，成交2,174,920,持倉量947,470手，減2,308手。
下游需求：
1-9月中國機(jī)械工業(yè)產(chǎn)銷增速同比整體下滑
據(jù)統(tǒng)計，1-9月機(jī)械工業(yè)全行業(yè)完成工業(yè)總產(chǎn)值133380.19億元，同比增長11.93%;實現(xiàn)工業(yè)銷售產(chǎn)值130016.02億元，同比增長11.45%。1-9月產(chǎn)銷率為97.47%。1-9月，工業(yè)銷售產(chǎn)值同比出現(xiàn)整體下滑的態(tài)勢，內(nèi)燃機(jī)、工程機(jī)械、機(jī)床工具、食品包裝、其他民用等行業(yè)的產(chǎn)銷增速同比仍然下降幅度較大;其中，內(nèi)燃機(jī)行業(yè)由原來的正增長下降到-2.73%的負(fù)增長，同比下降了27.52個百分點(diǎn);工程機(jī)械和其他民用行業(yè)的增速分別下降了32.8和30.61個百分點(diǎn)。
9月份工程機(jī)械行業(yè)總產(chǎn)銷同比增速平緩環(huán)比增速有所上升
據(jù)機(jī)經(jīng)網(wǎng)統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2012年9月全國工程機(jī)械行業(yè)完成工業(yè)總產(chǎn)值440.86億元，同比增長為負(fù)6.44%;環(huán)比增長為1.72%;實現(xiàn)銷售產(chǎn)值456.35億元，同比增長為負(fù)0.77%;環(huán)比增速為4.82%。9月產(chǎn)銷率為103.5%，比上月上升了0.3個百分點(diǎn)。
2012年全年1-9月，全國工程機(jī)械行業(yè)累計完成工業(yè)總產(chǎn)值4,595.09億元，累計同比增長2.83%;實現(xiàn)銷售產(chǎn)值4,503.27億元，累計同比增長3.32%。1-9月產(chǎn)銷率為98%。
今冬明春農(nóng)田水利投資將超3000億
水利部已發(fā)布《關(guān)于印發(fā)全國冬春農(nóng)田水利基本建設(shè)實施方案的通知》。2012-2013年度全國冬春農(nóng)田水利基本建設(shè)力爭總投資較上年增加15%以上，實現(xiàn)總投資超過3000億元。根據(jù)《通知》的數(shù)據(jù)測算，在今冬明春農(nóng)田水利基本建設(shè)總投資中，地方各級財政配套投資約44%，群眾及社會其他組織投資約15%。《通知》提出的實施重點(diǎn)包括：圓滿完成6000多萬農(nóng)村人口的飲水安全工程建設(shè)任務(wù);確保在2013年春灌前完成2012年灌區(qū)配套與節(jié)水改造、灌排泵站更新改造任務(wù);全面推進(jìn)東北四省區(qū)節(jié)水增糧行動，積極開展西北、華北地區(qū)的高效節(jié)水灌溉技術(shù)推廣前期工作;確保全年新增節(jié)水灌溉工程面積4500萬畝等內(nèi)容。(中國鋼材價格網(wǎng))
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